スワップポイントって何？
なんで、毎日もらえるの？
水曜日だけ、いつもより多くもらえるのはなぜ？
スワップポイントも税金の対象なの？
などなど、スワップポイントに対しての疑問は意外に多いのではないでしょうか？
スイングトレードで毎月2万円程お小遣いをGETしている松岡です。
実は、私もFX取引を始めた当初はスワップポイントで損をしました。
なぜ損をしたかというと、スワップポイントの仕組みやFX会社ごとの違いついて全く理解していなかったからです。
今回は、そんな奥深いスワップポイントについて詳しく解説したいと思います。
効率的に運用すれば、スワップポイントだけで年間利回りを7％以上にすることが可能です。
記事前半では、実際にメキシコペソ円の運用シミュレーションを紹介しています。
記事後半では、FX会社HPや他のメディアでもあまり書かれていない注意ポイントをまとめました。
最後まで読んで、絶対にスワップポイントで損をしない知識を手に入れてくださいね。
まずはスワップポイントについてざっくり動画で解説しましょう。
この記事でわかること
- スワップポイントの仕組み
- 金利収入でどれくらい稼げるのか
- 年利7％以上を稼ぐのに最適な通貨ペア
- スワップポイントのメリット・デメリット
- 金利差益の注意点とリスク
- スワップポイントの税金
- スワップポイント運用のコツ
- 効率よくスワップ運用できるFX口座の選び方
私たちFXの歩き方編集部は、儲けるよりも損をしないことを第一に考えています。
「どれが正しい情報なんだろう？」 そんな悩みや疑問を解消すべく、私たちは正しい情報を伝えることを最優先とし、FXのプロや実際にトレードをしている方の監修のもと記事を作成しています。
この記事の参考にしたメディア
スワップポイントとは？
スワップポイントとは、FX取引で発生する「金利」のことです。
FXは2か国の通貨を売買するため、2か国間の差額の金利が発生します。
売る通貨の金利は支払い、買う通貨の金利は受け取ることができます。
つまり、「売る通貨」と「買う通貨」の金利差がスワップポイントというわけです。
FX取引をすると、ポジションを保有した日数に応じて日割り分のスワップポイントが付与されます。
また、後半で詳しく説明しますが、このとき高金利通貨で低金利通貨を買ってしまうと逆に支払いスワップが発生します。
つまり、低金利通貨で高金利通貨の売りポジションを持つと、スワップはコストになるので注意が必要です。
ここで注意！
スワップポイントは日々変動し、FX会社によっても金額が異なります。
詳しくは、記事内で解説していますので注目して読んでみてください。
スワップポイントで少しでも利益を伸ばしたい方は、スワップ投資向きFX会社の選び方を参考に選んでみてください！
スワップポイントの計算方法は？
1年分のスワップポイントは
「取引する外貨の為替レート」×「取引数量」×「金利の差」
で計算することができます。
FXの歩き方特製スワップ計算マシーン！
レバレッジ 1日当たりのスワップポイント 30日当たりのスワップポイント 1年当たりのスワップポイント 年利
試算するのにめっちゃ便利だな♪
FX会社のスワップポイントはどう計算されているのか？
外為オンラインでドル円のスワップポイントを受け取る場合と、DMM FXで受け取る場合では、金額が異なります。
それは、FX会社の手数料などが差し引かれるからです。
FX会社はトレーダーとインターバンク市場の仲介役であり、為替取引と金利配当の処理を担います。
為替取引の場合は、スプレッドという形で手数料が引かれています。
しかし、金利にスプレッドの仕組みはないので、スワップポイントとして配当金額を調整し手数料をまかなっているのです。
また、FX会社によっては口座利用者を増やすために、他社よりも高くスワップポイントを設定しているところもあります。
なるほど。
だから、こんなにFX会社によって金額が違うのね。
【FX会社別】スワップポイント比較表
スワップポイントで年間いくら稼げる？【検証】
メキシコペソ円に投資した場合、具体的に1日あたりどの程度稼げるのでしょうか？
2020年11月25日現在のメキシコ政策金利は4.25%です。
取引通貨単位を10万ペソ、為替レートを1ペソ＝5.02円とすると、1年間で得られるスワップポイントは、25,915円です。
１日で得られるスワップポイント7.1円×10万ペソ×365日＝25,915円
10万ペソ（約50万円）を1年間運用すると、25,915円が受取れることになります。
驚くのはまだ早いわ！
FXにはレバレッジの仕組みがあるから、この金額を最大25倍にすることができるのよ！
例えば、10万ペソ（約50万円）に対して、1日71円のスワップポイントを付与してくれるFX口座があるとします。
図の通り、年間で25,915円のスワップ利益が発生します。
このとき、レバレッジが1倍なら約50万円の運用に対して利回り約5.16％です。
しかし、レバレッジが3倍なら約17万円で10万ペソを運用できるため、利回りを約15.48％にすることができます！
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【2021年メキシコペソの見通し】上値が重く、下落の可能性が高い
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スワップポイントに最適な通貨ペアは？
スワップポイントで効率よく稼ぐにはどの通貨ペアが良いんだろう？
FXの歩き方編集部が選んだ、初心者におすすめの通貨ペア2つを紹介します。
通貨ペア①米ドル円
ひとつめのオススメは米ドル/円のペアです。
なぜなら、スワップポイントがある程度もらえるうえに、比較的為替変動が安定していて情報収集もしやすいからです。
現在のアメリカ金利は近年の中でも高い水準にあり、中期的にもこの金利が続くでしょう。
通貨ペア②メキシコペソ円
2つ目のおすすめ通貨ペアはメキシコペソ円です。
その理由は、ほかの高金利通貨に引けを取らない高金利（2020年11月時点で4.25%）を誇りながら、比較的為替変動が安定しているからです。
ただし、FX会社によってはメキシコペソ円の取り扱いがない場合があるので、口座開設前に確認してくださいね。
スワップポイントの3つのメリットとは？
つぎに、スワップポイント投資3つのメリットである魅力を紹介します。
ポイント
- 為替差益も狙える
- 毎日金利がもらえる
- スプレッドの影響が少ない
それぞれのメリットについて、詳しく解説しましょう。
【メリット①】為替差益も狙える
ひとつ目のメリットは、為替レートが有利な方向に動けば為替差益も狙えることです。
なぜなら、スワップ投資は長期間ポジションを保有するため、タイミングよく長期的な上昇トレンドに乗れれば為替差益も同時に伸ばせるからです。
しかも、長期保有は短期保有よりもプラスに転じる可能性が高いんです。
そのとき必須なのはロスカットに遭わないことです。
潤沢な資金を準備して長期保有にのぞみましょう。
【メリット②】毎日金利がもらえる
2つ目のメリットは、毎日金利が発生することです。
スワップポイントは、保有通貨の日割り金利額が毎日発生します。
そのため、年に1回や2回ほどしか利息がつかない外貨預金と比べて、毎日コツコツ利益が積み上がっていくのが目に見える楽しみもあります。
【メリット③】スプレッドの影響が少ない
スワップ投資＝長期的保有です。
そのため、取引回数が少なく、必然的にスプレッドの負担が少なくなります。
スワップ投資するFX会社を選ぶなら、スプレッドが多少高くても、スワップポイントが高ければ気にせず投資しましょう。
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【8社比較！】FXのスプレッドとは？狭い方が良い理由と変動するケース
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スワップポイントの2つのデメリットとは？
甘く見ないで！
スワップポイントは魅力的だけど、もちろんデメリットもあるのよ。
ポジションを持ってから後悔しないためにも、次の2つのデメリットについては、必ず知っておきましょう。
【デメリット①】利益が出るのに時間がかかる
ひとつ目のデメリットは、ある程度の利益が出るまで半年～1年以上が必要な点です。
為替差益なら、為替レートが動けばスワップポイントの数倍の利益を1日で得ることも可能です。
しかし、スワップポイントは1日の金利額が決まっていて、さらに1日1回しかもらえません。
そのため、長期保有による為替変動リスクを避けたい人や、短期的に利益を出したい人には向いていません。
【デメリット②】通貨ペアによってはリスクが高い
通貨ペアによっては為替変動リスクが高い、というデメリットもあります。
トルコリラや南アフリカランドなどの新興国は、高金利である反面、経済情勢が不安定だからです。
経済が不安定だと為替差損の方が大きくなる恐れもあるので、スワップポイントの高さと為替変動リスクのバランスを考えて運用しましょう。
ポイント
CDSは、保証料率4%(400)が危険、2%(200)が要注意です。7%(700)を超えるといつデフォルトしてもおかしくない状態です。
デフォルトを起こしたアルゼンチンは6692.60、デフォルト常連のベネズエラは72,150.2。とんでもない数字です。
スワップポイント運用の注意点とは？
次に、スワップポイントについて注意したいことをまとめました。
これに注意すれば、スワップポイントで損をするのを未然に防げます！
確認していきましょう！
【注意点①】マイナススワップの発生
ひとつ目の注意点は、高金利通貨で低金利通貨を買うとスワップを支払う必要があることです。
例えば
ユーロ（0%）/米ドル(1.75%)の買いポジションを持つ場合。
金利の高い通貨の米ドルを売って、金利の安いユーロを買うので、1.75%の金利を払うことになります。
マイナススワップが発生するポジションを長期保有すると、証拠金維持率が下がる原因になり、ロスカットのリスクが高まります。
スイングトレードを考えている人は特に注意が必要です。
また、クロス円取引ではほとんどあり得ませんが、高金利国が政策金利を引き下げ、いつの間にか金利が逆転してマイナススワップが発生していたというケースもあります。
【注意点②】FX会社によってスワップポイントの金額が違う
受け取れるスワップポイントの金額はFX会社によって異なります。
例えば、こちらは大手FX会社のスワップポイントを比較した表です。
スワップポイント狙いの場合は、みんなのFXなどなるべく受け取れるスワップポイントが高いところを選ぶのがオススメですよ。
受け取れるスワップポイントは日々変動していきますので、リアルタイムな情報は各FX会社の公式ホームページでチェックしてみてくださいね。
【注意点③】受取スワップより支払いスワップの方が高い
基本的にほとんどのFX会社は、支払いスワップの金額を受取スワップよりも高く設定しています。
この表は、DMM FXのスワップカレンダーです。
青文字になっているのが、支払いスワップの金額です。
同じ日の受取りスワップの金額をみれば一目瞭然ね。
1月15日ドル円のスワップポイントでは、受取りスワップが46円に対して、支払いスワップは48円です。
同じ金利差なのに、2円もの差があります。
スイングトレードなどで、マイナススワップが発生する取引を行う場合は要注意です。
もしマイナススワップが発生する取引をするなら、支払いスワップと受取スワップの差が0円のみんなのFXやLIGHT FXを利用しましょう！
【注意点④】為替変動リスク
最後に注意しておきたいのが、為替変動リスクです。
為替がマイナス方向へ進んでしまうと、せっかく稼いだスワップポイントが為替差損で相殺されてしまう可能性があります。
スワップポイントを上回るような為替レートの急変には注意し、必要に応じて損切り、または含み損に耐えられる資金の準備を行ってください。
スワップポイントがもらえる時間は？
スワップポイントの付与は、日本時間の早朝です。
そうなんです。
スワップ付与時刻を明確に記載しているFX会社は少ないんです。
なぜなら、FX会社は自社が行うメンテナンス時間をまたぐとポジションを持ち越したと判定し、ポイントを付与する仕組みになっているからです。
メンテナンス時刻はFX会社によって異なるため、大まかに「早朝」・「〇時頃」などと表記されるのが一般的です。
スワップポイント付与時間（メンテナンス時間）一覧
| スワップポイント付与時間 | 標準時 11月第1日曜日～3月第2日曜日 | 夏時間 3月第2日曜日～11月第1日曜日 |
 | 火曜～土曜：7:00頃 | 火曜～土曜：6:00頃 |
 | 火曜～土曜：6:30~7:00 | 火曜～土曜：5:30~6:00 |
 | 火曜～土曜：6:50~7:10 | 火曜～土曜：5:50~6:10 |
 | 月曜：6:00~6:25 火曜～土曜：6:40~7:00 | 月曜：6:00~6:25 火曜～土曜：5:40~6:00 |
 | 月曜：6:00~6:25 火曜～土曜：6:40~7:00 | 月曜：6:00~6:25 火曜～土曜：5:40~6:00 |
 | 火曜～土曜：6:55~7:00 | 火曜～土曜：5:55~6:00 |
 | 火曜～金曜：6:50~7:10 土曜：6:00~7:10 | 火曜～金曜：5:50~6:10 土曜：5:00~6:10 |
 | 火曜～土曜：6:55~7:05 | 火曜～土曜：5:55~6:05 |
 | 火曜～土曜：6:55~7:05 | 火曜～土曜：5:55~6:05 |
 | 火曜～土曜：6:57~ （10～15分程度） | 火曜～土曜：5:57~ （10～15分程度） |
 | 火曜～金曜：6:55~7:10 土曜：6:50~7:10 | 火曜～金曜：5:55~6:10 土曜：5:50~6:10 |
 | 火曜～土曜：6:55~7:10 | 火曜～土曜：5:55~6:10 |
 | 火曜～土曜：6:55~7:05 | 火曜～土曜：5:55~6:05 |
スワップポイントに税金はかかるのか？
スワップポイントにも税金はかかります。
FXで課税対象となるのは、為替差益とスワップポイントです。
ただし、課税対象となるスワップポイントの区分はFX会社によって扱いが異なります。
具体的には決済するまでは課税対象にならない場合と、決済しなくても課税対象となる場合があるので注意が必要です。
ポイント
FX会社には2つのタイプがある。
- 決済した分だけが課税対象になるFX会社
- 決済しなくても発生している分は課税対象になるFX会社
決済しなければ課税対象にならないFX会社には、SBI FXトレード・FXプライムbyGMOなどがあります。
| FX会社 | 未決済のスワップポイントの取り扱い |
| 非課税 |
| 非課税 |
| 課税 |
| 非課税、ただし未決済でも出金すれば課税対象 |
| 非課税、ただし未決済でも出金すれば課税対象 |
| 非課税、ただし未決済でも出金すれば課税対象 |
 | 課税 |
 | 課税 |
| 非課税 |
| 非課税、ただし未決済でも出金すれば課税対象 |
| 課税 |
| 非課税 |
| 非課税 |
| 非課税 |
スワップ投資に最適なFX会社の選び方
ここでは、スワップ利益を視野に入れた長期運用をお考えの方向けの選び方をご紹介します。
長期運用するなら平均スワップポイントの金額を比較せよ！
一つ目は、月の平均スワップポイント額が高い会社を選ぶようにしましょう。
なぜなら、スワップポイントは毎日変動するからです。
そのため、FX会社が広告に載せている「トルコリラ〇〇円！」という金額をうのみにしてはいけません。
【比較】ヒロセ通商とLIGHT FXの平均スワップポイント【検証】
メキシコペソ/円の買いスワップ金額について、ヒロセ通商とLIGHT FXを比較してみましょう。
両社とも公式トップページで、以下のように記載しています。
ヒロセ通商
LIGHT FX
これだけを見ると、ヒロセ通商の方がスワップポイントが高いように思います。
| |
| 2,920円 | 3,400円 |
なんと、LIGHT FXの方が400円以上も高いのです。
なぜなら、LIGHT FXが表示通りに1日100円を付与しているのに対して、ヒロセ通商は110円の日もあれば80円の日もあるのが原因です。
これにより、1日平均でみるとヒロセ通商よりもLIGHT FXの方がスワップポイントが高いということがわかります。
※2020/1/17時点の情報で、10lotあたりのスワップ金額を比較しています。
スワップポイントでFX会社を選ぶ際は、表面上の金額だけでなくスワップカレンダーなどから平均額を見るようにしましょう。
スイングトレードに最適なスワップポイントの選び方
スイングトレードをするなら、受取スワップと支払いスワップの差が小さいFX口座を選びましょう。
なぜなら、スイングトレードの場合、数日～数週間かけてポジションを保有するうえに、買いでも売りでも取引をするからです。
受取スワップだけを気にしていると、支払いスワップで損をすることになります。
各FX会社のスワップカレンダーなどで必ず確認するようにしましょう！
編集部おすすめのスワップ向けFX会社
全てにおいて高スワップ！ 高金利通貨を買うなら「LIGHT FX」
| スワップポイント（対円） | ||
| トルコリラ | メキシコペソ | 南アフリカランド |
| 円 | 円 | 円 |
| 豪ドル | ドル | 詳 細 |
| 円 | 円 |  |
- ほぼ全ての通貨ペアが高スワップ
- トルコリラ、メキシコペソ、南アフリカランドが特に高スワップ
- 1,000通貨単位対応なので、少額から取引スタートOK
特に、トルコリラ、メキシコペソ、南アフリカランドのスワップが高く、金利収入狙いのプロトレーダーに人気！
スワップ狙いでの取引なら「LIGHT FXが一番おすすめ」と自信を持って言えます。
高スワップ・低スプレッド！初心者におすすめ「みんなのFX」
| スワップポイント（対円） | ||
| トルコリラ | メキシコペソ | 南アフリカランド |
| 円 | 円 | 円 |
| 豪ドル | ドル | 詳 細 |
| 円 | 円 | |
- 高スワップ・低スプレッド！長期売買にも強い
- 高金利通貨のトルコリラ、メキシコペソ、南アフリカランドが特に高スワップ
- 1,000通貨単位対応なので、ドル円なら5千円の少額から取引ができる
低スプレッドな上に、約定力が99.9%なのでデイトレにも強いのが特徴です。
短期も長期もどちらでも対応できる高スペックのFX会社で、FX初心者に特におすすめです。
FX取引高 世界第1位！高スワップの「GMOクリック証券」
| スワップポイント（対円） | ||
| トルコリラ | メキシコペソ | 南アフリカランド |
| 円 | 円 | 円 |
| 豪ドル | ドル | 詳 細 |
| 円 | 円 | |
- FX取引高 世界第1位 （ファイナンス・マグネイト社調べ2020年1月～2020年12月）
- 全通貨最安水準のスプレッドながら、高スワップ！
- デイトレもスワップ狙いの売買も両方とも対応可能
低スプレッド（手数料が安い）・高スワップなので欠点がないFX会社といえます。
いろんなFX会社を使った結果、最後はGMOクリック証券に落ち着くトレーダーが多いのが特徴です。
スワップポイントで稼ぐ4つのコツ！
「スワップポイントで稼ぐ人って、何かコツを知ってるんじゃないの？」と感じる方向けに、スワップ投資で利益を上げるためのコツを紹介します。
コツ①レバレッジを抑える
ひとつ目はレバレッジを抑えることです。
なぜなら、長期運用は為替変動のリスクにも長くさらされ、含み損も大きくなる可能性が高いからです。
「ハイレバレッジ＝ロスカットの可能性が高くなる」という認識をもってください。
ロスカットされてしまっては、長期保有が水の泡です。
レバレッジはせいぜい1～3倍にとどめ、ロスカットされないようにしましょう。
コツ②資金には余裕を持つ
運用している間は、十分な証拠金を口座へ入れておきましょう。
なぜなら、長期間の間に発生する含み損でロスカットされないためです。
証拠金維持率を高く保って、健全なトレードを努めてください。
最低でも10円程度の為替変動には耐えられるぐらいの資金が必要です。
-
FXで成功する近道は4stepの資金管理！勝ち組は知っている【2%ルール】
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コツ③中長期の運用をしよう
スワップポイントを狙った投資をするなら、中長期（数週間～数年単位）のトレードをする必要があります。
投資期間が長くなるのは、スワップポイントは為替差益と異なり毎日コツコツ稼ぐものだからです。
数ヶ月から、数年か…
我慢できるかなぁ？？
スワップポイント3倍デーを狙え！
そしてさらにFX会社によっては「スワップポイント3倍デー！」が存在します。
通常、FX口座で取引されたポジションの金利は、2営業日後のインターバンク市場で処理されます。
つまり、月～火曜に行われた取引は、実際には水～木曜の取引としてカウントされるのです。
そのため、金利の処理にずれが生じ、水～木曜にポジションを持ち越すと、土日分も合わせて3日分を一緒に受け取ることができるのです。
みんなのFXの場合
- 月曜日…1日分
- 火曜日…1日分
- 水曜日…3日分（土日分を含む）
- 木曜日…1日分
- 金曜日…1日分
- 土曜日…0日分
- 日曜日…0日分
スワップポイントはあくまで金利差の調整分なので1回の金額はさほど大きくありませんが、たとえ少額でもお金を放置していて毎日利益が自動的に貯まっていったら結構嬉しいですよね。
GWや長期休暇に使えるスワップ獲得の裏ワザ！
ゴールデンウィークなどの大型連休は、1日の保有で数日分を一気に稼ぐチャンスなんです。
クロス円取引であることが前提ですが、GWの並び次第では高金利通貨のスワップポイントを効率的に稼ぐ絶好の機会となります。
なぜなら、FXのスワップポイントは原則毎日付与されますが、土日祝日の前にはスワップポイントがまとまって付与されるからです。
2020年のGWで裏技を解説！
GW期間中は、為替市場は動いているがFX会社は動いていない。
つまり、「為替取引はできるが、スワップ付与業務は停止している」という状態です。
そのため、為替取引は通常通りできてもスワップポイントはイレギュラーな日程で付与されることになります。
2020年のGWの日程は表の通りです。
オレンジ色の日は日本の祝日です。
あなたが4/29～4/30にかけて1日ポジションを保有したなら、5/1～5/6までの6日間分のスワップを4/30の早朝に受け取ることができます。
スワップポイントとは？ まとめ
まとめ
- スワップポイントとは、2か国の金利差額のこと。
- スワップポイントは毎日発生し、早朝のメンテナンス時間をまたぐと付与される。
- 取引通貨によって受取ることもあれば、支払うこともある。
- スワップポイントでFX会社を選ぶときは「平均スワップ金額」と「買スワップと売スワップの差」を確認すべし。
- スワップポイントにも税金はかかるが、FX会社によって課税対象が違うので注意。
- 連休前は、まとめてスワップがもらえる超お得な日！
スワップポイントは、FX会社とインターバンク市場での処理のタイミングが異なることもあり、最初は計算方法などに混乱する方も多いかもしれません。
これに関しては、慣れるしかないので少しずつ感覚をつかんでいきましょう。
FX初心者は、「スワップポイント運用の注意点とは？」で述べた4つの注意点に気を使えば、スワップポイントで大損することはありません。
コツコツ貯めるもよし、ポイント倍増日を狙っても良し。
この記事で、皆様のFX投資が少しでも有意義になれば幸いです。
最後までお読み頂きありがとうございました(^^)/
スワップポイント狙いの投資例
トルコリラ投資の手順
- もらえる金利が多いFX会社に口座を開設
- トルコリラ/円を購入
- 決済せずに長期間待つ
- 毎日スワップがもらえるので、ある程度貯まったら投資額を増やし、もらえるスワップを増やす
注意
- FX会社を比較し、もらえるスワップが多いFX会社を使う
- スプレッドは重要ではなく、あくまでスワップを重視
- レバレッジは1～3倍、最大でも5倍程度に抑えて運用する
スワップポイントに関するよくある質問
スワップポイントでどれぐらい稼げますか？
日本円で、メキシコペソを買った場合。（※2020年1月時点で計算）
取引通貨単位を10万ペソ、為替レートを1ペソ＝5.8円とすると、1年間で得られるスワップポイントは、41,470円です。
スワップポイントはいつ受け取れますか？
毎日受け取ることができます。
受取時間帯は日本時間の早朝で、FX会社のメンテナンス時間をまたぐと付与されることがほとんどです。
スワップポイントは土日も受け取れますか？
はい。土日分も付与されます。
原則毎日付与がルールですが、土日祝日の前には休日分まとめて付与されます。
土日祝日分のスワップ付与タイミングはFX会社によって異なるので、それぞれのスワップカレンダーで確認するようにしましょう。
スワップポイントで稼げる通貨ペアは何ですか？
効率良くスワップポイントを稼げるFX会社はどこですか？
スワップポイントに税金はかかりますか？
スワップ3倍デーっていつですか？
土日祝日の2～3日前です。
FX会社によって異なりますが、水曜や木曜になることがほとんどです。
（例）みんなのFXの場合
-月曜 1日分
-火曜 1日分
-水曜 3日分※土日分も合わせて付与
-木曜 1日分
-金曜 1日分
参考書籍
